Wyniki wyszukiwania - Biblioteka Nauki

1

Wykorzystanie sieci Husmeiera do prognozowania zjawisk finansowych

100%

Paliwoda-Pękosz G.

Zeszyty Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Krakowie

|

2004

|

nr nr 641

67-86

XX

W pracy przedstawiono modele sieci neuronowych zaproponowane przez Husmeiera, które można wykorzystać do prognozowania rozkładów prawdopodobieństw. Zaprezentowano również wyniki testów przeprowadzonych przez autorkę artykułu nad wykorzystaniem modeli do prognozowania wysokości wskaźnika (kurs dolara)/(kurs marki).

EN

The paper discusses the models of neural networks proposed by Husmeier, which can be applied to probability distribution forecasting. The results of the tests, carried out by the author and concerning utilisation of these models for (US dollar rate)/ (German mark rate) ratio prediction, have also been presented. (original abstract)

2

Modelowanie efektu dźwigni w finansowych zeregach czasowych

100%

Jaworska M.

|

2012

|

nr nr 106 Finanse w niestabilnym otoczeniu - dylematy i wyzwania : rynki finansowe

287-298

XX

Efekt dźwigni stanowi ważny element modelowania warunkowej wariancji szeregów stóp zwrotu polskich spółek giełdowych. Dla próby liczącej 50 spółek, zaledwie 2 nie wykazują obecności zjawiska. Wprowadzenie asymetrii do modelu dostatecznie poprawia jego jakość, dlatego etap modelowania dźwigni nie powinien być pomijany. Wiedzę dotyczącą obecności efektu dźwigni warto poszerzyć poprzez głębszą analizę jakościową znanych modeli oraz poprzez badania nad kształtem zależności pomiędzy stopami zwrotu a zmiennością w celu specyfikacji modelu optymalnego. Najlepszym modelem dla szeregów stóp zwrotu wydaje się FIAPGARCH. Nie jest to zaskoczeniem - model (spośród wszystkich wymienionych) posiada najbardziej elastyczną (w sensie możliwości dopasowania do danych) krzywą wpływu informacji. Warto zwrócić również uwagę na powszechność występowania efektu "długiej pamięci". Stosując modele klasy GARCH do polskiego rynku z pewnością należy wybrać taki, który umożliwia modelowanie efektów: dźwigni i długiej pamięci jednocześnie. (fragment tekstu)

EN

This paper presents the so called leverage effect (a negative correlation between past returns and future volatility). The property, although well known in finance, does not have a common explanation. The author discusses two popular theories: the leverage effect theory (F. Black, 1976) and the time-varying risk premium theory (Y. Campbell, L. Hentschel, 1991) assuming the volatility feedback effect. Although there is no agreement about the volatility-expected return relation and some empirical findings are conflicting, it is possible to model the property in practice. According to the most popular approach (GARCH framework), the author presents how to transform symmetric GARCH model into asymmetric forms (AGARCH, GJR GARCH, EGARCH, AP(G)ARCH, FIA(P)GARCH, FIEGARCH) by introducing different shapes of the news impact curve and the methods of comparing and choosing the best model. The final part of this paper concerns the polish stock market. (original abstract)

3

Analiza wariacyjna w badaniu struktury harmonicznej szeregu czasowego

100%

Sokołowski A. , Szymanowicz K.

Folia Oeconomica Cracoviensia

|

1976

|

tom 19

127-138

EN

The way to find the harmonic structure of time series through the single-factor analysis of variance is presented in this paper. The series is divided into equal parts, with l(l=n/2, (n/2)-1,..., 3, 2) elements each. The F statistic is used to test the differences between the mean values of groups, containing the with the same numbers. The method is illustrated by the energetic data. The results are compared with the autocorrelation function and spectrum. (original abstract)

4

Nienadzorowana detekcja anomalii kontekstowych w finansowych szeregach czasowych o dużej częstości z wykorzystaniem falek Daubechies

100%

Drelczuk K. , Korczak J.

|

2011

|

tom 22

|

nr nr 212

78-87

XX

W niniejszej pracy autorzy zaprezentują algorytm oparty na dyskretnych transformatach falkowych do detekcji anomalii kontekstowych w finansowych szeregach czasowych. W tym celu wykorzystane zostaną falki ortogonalne Daubechies (D1-D30). Badanie zostanie przeprowadzone na danych pochodzących z rynku FOREX dla pary walutowej EUR/USD dla okresu 10 lat. (abstrakt oryginalny)

EN

This paper presents an algorithm to detect contextual anomalies of financial time series based on discrete wavelet transform. For this purpose, the orthogonal Daubechies wavelets (D1-D30) have been used. The study was conducted on the quotes of the currency pair EUR/USD extracted from the FOREX market covering a period of 10 years. (original abstract)

5

Symulacyjne badania metody periodyzacji szeregu czasowego

100%

Jajuga K. , Kowalewski G.

|

1992

|

nr nr 617 Zastosowanie ekonometrii

73-80

XX

Opisano metodę periodyzacji szeregu czasowego oraz przedstawiono rezultaty badań symulacyjnych przeprowadzonych w odniesieniu do tej metody.

EN

In the paper the algorithm of the time series classification is presented. This algorithm splits time series, so that the subseries can be approximated by the linear trend. In the paper results of the simulation studies on the algorithm are also shown. (original abstract)

6

Praktyczne problemy nieliniowej analizy ekonomicznych szeregów czasowych

100%

Nowiński M.

|

2004

|

tom Metody i zastosowania badań operacyjnych '04

259-271

XX

W pracy spróbujemy przedstawić kilka podstawowych problemów związanych z praktycznym wykrywaniem zależności nieliniowych oraz udokumentowaniem chaotycznych właściwości układów dynamicznych generujących dane ekonomiczne w postaci równomiernie dokonywanych skalarnych ciągów obserwacji. (fragment tekstu)

7

Approach to Clustering of Intraday Stock Quotations

100%

Korczak J. , Iżykowski M.

|

2011

|

nr nr 232 Knowledge Acquisition and Management

29-40

XX

Problem opisany w artykule należy do trudnych, zarówno ze względu na złożoność i specyfikę szeregów czasowych o dużej częstości, ale również z uwagi na konieczność przeprowadzenia wielu pracochłonnych eksperymentów na bardzo dużym materiale empirycznym. Dodatkowym utrudnieniem analizy tego typu danych jest charakter prawie losowy notowań giełdowych, wymagający użycia wielu metod redukujących losowość zjawiska i wielowymiarowość obserwacji. W artykule przedstawiono wyniki grupowania i interpretacji klastrów finansowych szeregów czasowych. (abstrakt oryginalny)

EN

The problem described in the article is quite difficult, both because of the complexity and specificity of time series of high frequency, but also because of the need for labour-intensive experiments, based on huge empirical data. Additional complication of this type of analysis of data is caused by almost random nature of stock quotations, which requires the use of multiple methods for reducing random multidimensionality of readings. The results of clustering of financial time series extracted from the Warsaw Stock Exchange have been presented and discussed. (original asbtract)

8

On real interest rate persistence: the role of breaks

100%

Haug A.

Department of Applied Econometrics Working Papers

|

2012

|

nr nr 6

17

EN

The role of structural breaks in long spans of ex-post real interest rates for ten industrialized countries is studied. First, the persistence of the real interest is assessed with newly proposed low-frequency tests of M¨uller and Watson (2008). Second, the test of Leybourne et al. (2007) for a change in persistence of a time-series is applied to the real interest rate. The results show that real interest rates over the full sample period do not fit a covariance-stationary or unit-root model, nor a fractionally-integrated, near-unit-root or local-level model. The persistence of real rates changes and there are periods when the real rate is covariance stationary and other periods when it follows a unit root process instead. Also, the breaks reflect structural changes in the inflation rate, which are likely due to changes in monetary policy regimes.

9

O metodzie prognozowania brakujących danych w szeregach czasowych o wysokiej częstotliwości z lukami systematycznymi

100%

Szmuksta-Zawadzka M. , Zawadzki J.

Ekonometria / Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu

|

2012

|

nr nr 4 (38)

173-185

XX

W pracy podjęta zostanie próba rozszerzenia rozważań zawartych w artykule [Szmuksta-Zawadzka, Zawadzki 2011] dotyczących prognozowania w szeregach czasowych o wysokiej częstotliwości obserwowania z lukami niesystematycznymi na przypadek występowania luk systematycznych. Rozważania teoretyczne zostaną zilustrowane przykładem empirycznym dotyczącym modelowania i prognozowania zapotrzebowania na moc energetyczną w okresach półgodzinnych w jednej z aglomeracji miejskich.(abstrakt oryginalny)

EN

This paper attempts to extend the considerations contained in the article [Szmuksta- Zawadzka, Zawadzki, 2011] concerning forecasting for high frequency time series with unsystematic gaps in the case of the occurrence of systematic gaps. Theoretical considerations will be illustrated with an empirical example of modelling and forecasting the demand of electrical energy in half-an-hour periods in one of urban areas.(original abstract)

10

O wykorzystaniu teorii chaosu do badania funkcji cen walorów giełdowych

100%

Drabik E.

|

2002

|

tom Modelowanie preferencji a ryzyko '02

75-91

XX

W artykule przedstawiono techniki, które pozwalają na odróżnienie, czy szereg czasowy złożony z funkcji cen walorów giełdowych jest deterministyczny i ewentualnie wykazuje pewne cechy chaosu czy też jest on procesem stochastycznym. Rozważania zilustrowano obliczeniami numerycznymi, pozwalającymi stwierdzić, czy funkcje cen walorów giełdowych są procesami stochastycznymi czy deterministycznymi.

EN

The article presents several techniques that allow to establish whether a time series composed of the function of the stock exchange securities prices is of deterministic nature or not, and whether it shows symptoms of chaos or it is a rather stochastic process. Considerations were illustrated by numerical calculations, by which it was possible to establish whether the functions of the stock exchange securities prices were stochastic or deterministic. (J.W.)

11

Assessing Long Memory Characteristics of Energy Prices

100%

Ganczarek-Gamrot A.

|

2011

|

nr nr 65 Statistical inference methods in economic research

9-23

XX

W pracy dokonano przeglądu metod, służących do estymacji długiej pamięci szeregów czasowych. Za pomocą wykładnika Hursta, szacowanego niezależnie trzema metodami, oraz modeli uwzględniających ułamkową integrację szeregów czasowych wykonano ocenę długiej pamięci szeregów czasowych na polskim tynku energii elektrycznej. W estymacji długiej pamięci uwzględniono wpływ cykliczności, autokorelacji oraz heteroskedastyczności szeregów czasowych cen energii clek'1rycznej. Otrzymane wyniki po- kazały, że w szeregach czasowych polskiego dobowo-godzinowego rynku energii e1ektrycznej obecny jest efekt długiej pamięci. (abstrakt oryginalny)

EN

Time series from financial and commodity markets are characterized by very strong autocorrelation. Significant value of autocorrelation coefficient for large lag indicates the long memory in time series. Often time series' long memory is the cause of nonstationarity. (fragment of text)

12

An Approximate Finding of Similar Time-Series Based on the Symbolic Description

100%

Kania K.

|

2001

|

tom Systemy wspomagania organizacji SWO'2001

225-231

XX

Znalezienie podobieństwa szeregów czasowych jest ważnym zagadnieniem w wielu dziedzinach badawczych. Może ono być wykorzystane w analizie finansowej, rynkowej i ekonomicznej a także przy obserwacjach diagnostycznych. W artykule zaprezentowano metodę uproszczenia algorytmu szczegółowych obliczeń opartych na symbolicznym opisie szeregów czasowych.

EN

One of the major problem of similarity calculation is a long time needed for sequential and full search. The article presents a method and an algorithm of choosing candidates for detailed calculation based on symbolic description of time-series. (original abstract)

13

Rekonstrukcja przestrzeni stanów na podstawie wielowymiarowych szeregów czasowych

100%

Zeug-Żebro K.

|

2009

|

tom 26

|

nr nr 76 Zastosowanie matematyki w ekonomii

219-227

XX

Jednym z narzędzi matematycznych potrzebnych do opisu szeregów czasowych jest metoda rekonstrukcji. Umożliwia ona rekonstrukcję przestrzeni stanów wielowymiarowych systemów dynamicznych na podstawie jednowymiarowego szeregu obserwacji. Otrzymana w ten sposób przestrzeń będzie w pewnym sensie równoważna z „oryginalną” przestrzenią. W ostatnich latach pojawiło się wiele prac przedstawiających różne metody rekonstrukcji przestrzeni stanów, m.in. metodę opóźnień, która bazuje na twierdzeniu Takensa o zanurzaniu. Celem pracy jest przedstawienie jednej z metod wyznaczania wymiaru zanurzenia, tj. metody najbliższego fałszywego sąsiada oraz jej zmodyfikowanej postaci w przypadku wielowymiarowych szeregów czasowych. Testowano trzy metody wyznaczania optymalnego wymiaru zanurzenia, korzystając z symulacji otrzymanych za pomocą metody Monte Carlo. (abstrakt oryginalny)

EN

State space reconstruction is one of the tools necessary for the description of time series. This method allows state space reconstruction of multidimensional dynamic systems based on one-dimensional observation series. The space obtained will be, in a way, equivalent to the “original” space. In recent years, many papers have presented different methods of state space reconstruction among other things the delays method which is based on the Takens Embedding Theorem. In this paper we focus on the state space reconstruction from multivariate time series. For this, we adjust well-known approaches used for univariate time series, i.e. the false nearest neighbour. (original abstract)

14

Koncepcja wykorzystania algorytmu genetycznego w wyszukiwaniu podobieństw pomiędzy szeregami czasowymi

100%

Kotwica A.

|

2002

|

nr nr 955 Nowoczesne technologie informacyjne w zarządzaniu

345-354

XX

Niniejszy artykuł przedstawia koncepcje wyszukiwania podobieństw pomiędzy dwoma szeregami czasowymi wykorzystującą algorytm genetyczny. Opisana jest budowa chromosomu oraz znaczenie poszczególnych genów. Zaproponowane są również dwie funkcje podobieństwa, które mogą być użyte jako funkcje przystosowania. (abstrakt oryginalny)

EN

This article introduces idea to discover similarity between two series of time with using genetic algorithm. The article describes how a chromosome is building and what means every gen. This article to propose also function of fitness. (original abstract)

15

Symboliczna metoda wspomagająca analizę szeregów czasowych

100%

Kania K.

|

2002

|

nr nr 931 Pozyskiwanie wiedzy z baz danych

89-97

XX

Autor przedstawił propozycję optymalizacji wyszukiwania podobnych szeregów czasowych oraz budowy indeksu opartego o opis symboliczny szeregów czasowych.

EN

The author suggested time series searching optimalization as well as building an index based on symbolic description of time series. (AŁ)

16

Wpływ redukcji szumu losowego metodą Schreibera na identyfikację systemu generującego dane : analiza symulacyjna

100%

Orzeszko W.

Przegląd Statystyczny

|

2011

|

tom 58

|

nr z. 1-2

114-131

XX

Jednym ze sposobów ograniczenia negatywnego wpływu obecności szumu losowego na analizę rzeczywistych szeregów czasowych jest stosowanie metod redukcji szumu. Prezentowane w literaturze przedmiotu rezultaty zastosowania takich procedur w procesie identyfikacji nieliniowości i chaosu są zachęcające. Jedną z metod redukcji szumu jest metoda Schreibera, która, jak wykazano, prowadzi do efektywnej redukcji szumu losowego dodanego do danych wygenerowanych z systemów deterministycznych o dynamice chaotycznej. Jednakże w przypadku danych rzeczywistych, badacz zwykle pozbawiony jest wiedzy, czy system generujący rzeczywiście jest deterministyczny. Istnieje więc ryzyko, że redukcji szumu zostaną wówczas poddane dane losowe. W niniejszym artykule wykazano, iż w sytuacji, gdy brak jest wyraźnych podstaw do stwierdzenia, że badany szereg pochodzi z systemu deterministycznego, metodę Schreibera należy stosować z dużą ostrożnością. Z przeprowadzonych symulacji, w których wykorzystano test BDS, miarę informacji wzajemnej oraz współczynnik korelacji liniowej Pearsona wynika bowiem, że redukcja szumu może wprowadzić do analizowanych danych, zależności o charakterze nieliniowym. W efekcie szeregi losowe mogą zostać błędnie zidentyfikowane jako nieliniowe. (abstrakt oryginalny)

EN

A presence of a noise is typical for real-world data. In order to avoid its negative impact on methods of time series analysis, noise reduction procedures may be used. The achieved results of an application of such procedures in identification of chaos or nonlinearity seem to be encouraging. One of the noise reduction methods is the Schreiber method, which, as it has been shown, is able to effectively reduce a noise added to time series generated by deterministic systems with chaotic dynamics. However, while analyzing real-world data, a researcher usually cannot be sure if the generating system is deterministic. Therefore, there is a risk that a noise reduction method will be applied to random data. In this paper, it has been shown that in situations where there in no clear evidence that investigated data are generated by a deterministic system, the Schreiber noise reduction method may negatively affect identification of time series. In the simulation carried out in this paper, the BDS test, the mutual information measure and the Pearson autocorrelation coefficient were used. The research has shown that an application of the Schreiber method may introduce spurious nonlinear dependencies to investigated data. As a result, random series may be misidentified as nonlinear. (original abstract)

17

Metoda rekonstrukcji przestrzeni stanów oparta na danych pochodzących z GPW w Warszawie

100%

Zeug K.

|

2004

|

tom Postępy ekonometrii

XX

Celem opracowania była próba rekonstrukcji przestrzeni stanów na podstawie jednowymiarowego finansowego szeregu czasowego złożonego z notowań spółek GPW w Warszawie. W badaniach tych wykorzystano metodę opóźnień przedstawioną przez Takensa w 1981 roku. Aby stosować powyższą metodę, oszacowano za pomocą całki korelacyjnej czas opóźnień oraz wyznaczono wymiar zanurzenia stosując metodę fałszywego sąsiada. (fragment tekstu)

18

Stopień agregacji przestrzennej a zmienność szeregów czasowych cen surowców rolnych

75%

Hamulczuk M.

Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych / Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego

|

2011

|

tom 12(XII)

|

nr nr 2

180-190

XX

Ryzyko cenowe, na jakie narażeni są uczestnicy rynku wiąże się z niepewnością, co do poziomu i kierunku zmian otrzymywanych i płaconych. W celu empirycznego oszacowania ryzyka cenowego wykorzystuje się między innymi miary zmienności historycznej. Różnego rodzaju ograniczenia powodują, że w praktyce informacja rynkowa stanowiąca odniesienie dla zachowań uczestników rynku ograniczana jest do cen przeciętnych w kraju. Ceny takie nie zawsze odzwierciedlają lokalne uwarunkowania i poprzez sam proces agregacji mogą zaniżać szacowane ryzyko zmian cen. Celem niniejszego opracowania była odpowiedź na pytanie na ile agregacja przestrzenna danych zmienia charakterystyki szeregów czasowych, a tym samym wpływa na skalę i charakter obserwowanej zmienności. Interesujące było również zbadanie faktu występowania zmienności warunkowej w zależności od stopnia agregacji cen. Materiał badawczy stanowiły tygodniowe ceny pszenicy na poziomie kraju, województwa i rynku lokalnego (targowisko). (abstrakt oryginalny)

EN

Price risk on the spot market is directly connected with uncertainty about change of prices paid and received by market participants. It means that the risk level is a function of the volatility of the level and relation of those prices. To assess price risk a historical price volatility measures are used among the others. Thus is needed to take into account that the risk level is associated with the local conditions. This implies an analysis of the local prices volatility. Series of average country prices which very often constitute a reference for market agents not always reveal a local circumstances. Therefore spatial aggregation of data can lead to underestimation of the risk level. The aim of the paper was to estimate the effect of spatial aggregation of agricultural prices series on their volatility. It was reasonable also to investigate an existence of conditional volatility in the series for different aggregation levels. Weakly market prices of wheat for country, voivodeship and local market level were used as an empirical material. (original abstract)

19

Wpływ optymalnych parametrów redukcji szumu losowego na identyfikację chaosu w ekonomicznych szeregach czasowych

75%

Miśkiewicz-Nawrocka M.

Studia Ekonomiczne

|

2014

|

tom 191

46-56

EN

Real time series are usually disturbed by random noise and the presence of noise in the data can significantly affect the characteristics of dynamic system. The aim of the article will be to research the effect of re duction of random noise by the nearest neighbor method on the identification of chaos in time series. The test will be conducted on the basis of selected financial time series.

20

Zastosowanie metody najbliższych sąsiadów do redukcji szumu losowego w ekonomicznych szeregach czasowych

75%

Miśkiewicz-Nawrocka M.

Zeszyty Naukowe / Uniwersytet Ekonomiczny w Krakowie

|

2012

|

nr nr 895

19-33

XX

Rzeczywisty szereg czasowy (xt) można zapisać w postaci addytywnej jako: xt = yt + εt, gdzie (yt) oznacza część deterministyczną szeregu, a (εt) - część stochastyczną szeregu. Część stochastyczna (εt) związana jest z obecnością w szeregu szumu losowego, reprezentującego szum obserwacyjny, systemowy lub kombinację szumu obserwacyjnego i systemowego. Redukcja szumu losowego ma na celu umożliwienie poznania własności szeregu (yt) na podstawie analizy szeregu "zanieczyszczonego" (xt). Metoda najbliższych sąsiadów wywodzi się z teorii nieliniowych układów dynamicznych i została stworzona do prognozowania szeregów czasowych, jednak może być również stosowana do redukcji szumu. W metodzie tej szereg (yt) jest budowany na podstawie najbliższych sąsiadów (w sensie ustalonej metryki m-wymiarowej) wektorów xtm zrekonstruowanej przestrzeni stanów układu dynamicznego opisanego szeregiem (xt). W pracy metoda najbliższych sąsiadów została zastosowana do redukcji szumu losowego w szeregach czasowych. Badania empiryczne przeprowadzono z wykorzystaniem rzeczywistych danych natury ekonomicznej. (abstrakt autora)

EN

The real time series (x_t) can be written in an additive form, as: x_t = y_t + ε, where (y_t) denotes the deterministic part of the series, and (ε_t) the stochastic part, which is associated with the presence of random noise in the time series, representing the observational noise, system noise, or a combination thereof. The reduction of random noise allows the properties of the series (y_t) to be known based on analysis of series (x_t). The nearest neighbours method is derived from the theory of nonlinear dynamic systems and was developed to predict the time series, but it can also be used to reduce noise. Here the time series (y_t) is built on the basis of the nearest neighbours of vectors x_t^m of a reconstructed state space dynamic system, which is described with the use of the time series (x_t). In this paper, the nearest neighbours method is used to reduce random noise in an economic time series. Empirical studies are conducted based on actual data of an economic nature. (original abstract)