Wyniki wyszukiwania - Biblioteka Nauki

1

Jak sprzedać ryzyko

100%

Karkowska R.

Bank

|

2007

|

nr nr 5

16-17

XX

W artykule opisano kredytowe instrumenty pochodne. Umożliwiają one przeniesienie ryzyka kredytowego między kontrahentami. Autorka przedstawia zyski, jakie osiągają kupujący instrumenty pochodne, a także zastosowanie tych instrumentów w praktyce. Poruszono również kwestie ryzyka kredytowego i sposobów jego szacowania.

2

Zarządzanie ryzykiem w jednostkach samorządu terytorialnego na przykładzie Urzędu Miejskiego w Chojnicach

100%

Młodzik E.

|

2013

|

nr nr 289 Systemy rachunku kosztów i kontroli zarządczej

406-416

XX

Celem artykułu jest zaprezentowanie sposobu zorganizowania procesu zarządzania ryzykiem w jednostce samorządu terytorialnego na przykładzie Urzędu Miejskiego w Chojnicach. Analizie poddano procedury wewnętrzne w zakresie zarządzania ryzykiem w badanej jednostce samorządu gminnego. Zwrócono uwagę na niezbędne etapy zarządzania ryzykiem w Urzędzie, strukturę odpowiedzialności za realizację tego procesu oraz przyjętą w jednostce metodykę identyfikacji i analizy ryzyka.(abstrakt oryginalny)

EN

The aim of this article is to present a way of organising the risk management process in a local government unit on the example of the city hall in Chojnice. The author analysed internal procedures of risk management in the studied local government unit. Attention was drawn to necessary stages of risk management in the city hall in Chojnice, the structure of responsibility for completion of the process and the methodology of risk identification and analysis which was adopted in the unit.(original abstract)

3

O wybranych własnościach miar ryzyka

100%

Trzpiot G.

Badania Operacyjne i Decyzje

|

2004

|

nr nr 3-4

91-98

XX

Powszechnie wykorzystywane do pomiaru ryzyka miary, jakimi są odchylenie standardowe oraz Value-at-risk nie zawsze oddają charakter mierzonego ryzyka. Dla uogólnienia problematyki pomiaru ryzyka zaproponowano podejście związane z koherentnymi miarami ryzyka. W pracy omówiono aksjomatykę związaną z proponowanym podejściem oraz przegląd miar związanych z omawianą aksjomatyką. Przedstawiono również dyskusję omawianych wasności oraz możliwości praktycznych zastosowań.

EN

The widely used risk measures as standard deviations and value at risk do not always reflect risk preferences accurately. To overcome this problem we show coherent risk approach. For making the overview of the problem of risk measure we propose a coherent risk measure approach. We started from the definition of risk (market and other) and we took a close look at construction of risk measures. We present a set of axioms according to this approach and a collection of coherent risk measures. In particular, we describe quantile risk measures, distortion risk measures with detailed presentation of the most frequent distortion functions in use. The next propositions are risk measures based on lower partial moments. We show some properties of these measures and also discuss limitations of such measures in practical applications.

4

Współczynnik delta elastycznych opcji azjatyckich w analizie ryzyka

100%

Dziawgo E.

|

2010

|

nr nr 29

167-178

XX

Opcje azjatyckie należą do klasy opcji uwarunkowanych średnią ceną instrumentu bazowego, osiągniętą w okresie ważności opcji. Modyfikacją azjatyckich opcji są elastyczne opcje azjatyckie, w wycenie których zastosowano średnią ważoną. W artykule przedstawione są zagadnienia związane z elastycznymi opcjami azjatyckimi: charakterystyka instrumentu, wpływ wybranych czynników na kształtowanie się wartości współczynnika delta oraz analiza porównawcza kształtowania się cen i wartości współczynnika delta opcji zwykłych, zwykłych azjatyckich oraz elastycznych azjatyckich. Ilustracja empiryczna zawarta w artykule zostanie przeprowadzona na podstawie symulacji wyceny opcji wystawionych na EUR/PLN.(abstrakt oryginalny)

EN

Asian Option are path-dependent options whose pay-off depends on the average price of the underlying asset during the option's maturity date. Flexible Asian Options are modification Asian Option: based on weighted averages of the underlying asset prices. The aim of the paper is to present the analysis the value delta parameter of the flexible Asian options. The article presents the issues connected with flexible Asian Options: characteristic of instruments, the influence of selected factors on the value of the delta parameter and the analysis the value of the delta parameter for the standard and flexible Asian options. The empirical illustration included in the article are concerned with the pricing simulations of the currency standard and flexible Asian option on EUR/PLN.(original abstract)

5

O systematyzacji modeli ryzyka kredytowego

75%

Jajuga K.

Zeszyty Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

|

2004

|

nr nr 49

119-126

XX

Artykuł zawiera rozważania na temat systematyzacji modeli ryzyka kredytowego. Autor przedstawia kryteria klasyfikacji modeli ryzyka kredytowego. Następnie na ich podstawie dokonuje systematyzacji podstawowych modeli ryzyka kredytowego.

EN

The paper presents a synthetic review of credit risk models. Then several criteria to systematize these models are proposed, as well as their systematization. Finally, the usefulness of different groups of models for credit risk analysis of small and large enterprises is discussed. (original abstract)

6

Wybrane metody estymacji parametrów funkcji łączących

75%

Majewska J.

Studia Ekonomiczne

|

2014

|

tom 192

101-114

EN

In this paper we provide a brief survey of some parametric estimation procedures for copula models. We review approaches to inference on copulas for random samples with dependent marginals and we also discuss the issue of robustness of estimation methods. The methods were considered in the context of the presence of outliers.

7

Applying the RiskGrade measure in the risk analysis and the efficiency of Open Pension Funds

75%

Mikulec A. , University of Łódź C. o. S. M.

|

2008

|

tom 216

EN

The paper aims at reminding the classic risk measures and presenting the RiskGrade measure (1994). This statistic allows comparisons between the investment risk of different financial assets and also the risk of financial investments across different regions of the World. Some advantages and disadvantages of this measure of volatility and also technical problems of using will be described. After describing RiskGrade measure, the rating of Open Pension Funds (OPFs) considering the investment risk will be created. Obtained results will be compared with the risk of selected Open Investment Funds (OIFs) - with similar assets structure - operating on the Polish asset’s market. Next part of the paper contains the suggestion of the measure of efficiency of investment based on RiskMetrics volatility.

PL

Celem niniejszego opracowania jest przypomnienie klasycznych miar ryzyka oraz prezentacja miary ryzyka RiskGrade (1994). Statystyka ta pozwala porównywać ryzyko inwestycyjne różnych aktywów finansowych, a także ryzyko inwestycji finansowych pochodzących z różnych regionów Świata. Przedstawione zostaną wady i zalety wspomnianej miary zmienności oraz techniczne problemy jej zastosowania. Po omówieniu metodologii RiskGrade zbudowany zostanie ranking Otwartych Funduszy Emerytalnych (OFE) pod względem ryzyka inwestycyjnego. Uzyskane wyniki porównane zostaną z ryzykiem wybranych Otwartych Funduszy Inwestycyjnych (OFI) - o podobnej strukturze aktywów - działających na polskim rynku kapitałowym. W kolejnym kroku przedstawiona zostanie propozycja miary efektywności inwestycji opartej na zmienności RiskMetrics.

8

Wykorzystanie analizy sieciowej w zarządzaniu ryzykiem zintegrowanym : wyniki badań

75%

Sus-Januchowska A.

Zeszyty Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Poznaniu

|

2006

|

nr nr 81

564-571

XX

Celem niniejszego opracowania jest zaprezentowanie jedynie wniosków stanowiących fragment badań w zakresie metodyki zarządzania ryzykiem zintegrowanym, a mianowicie analizy sieciowej, która została wykorzystana do zbadania relacji pomiędzy zidentyfikowanymi rodzajami ryzyka oraz wskazania jej przydatności w procesie zarządzania ryzykiem zintegrowanym. (fragment tekstu)

9

Komputerowo wspomagane zarządzanie ryzykiem w projektach informatycznych według metodyki PRINCE2

75%

Winiarski J.

Roczniki Kolegium Analiz Ekonomicznych / Szkoła Główna Handlowa

|

2006

|

nr nr 15 Metody formalne w teorii gier, teorii wzrostu i ekonomii finansowej

207-216

XX

Trafna analiza ryzyka wykonana w fazie strategicznej przedsięwzięcia powinna stać się czynnikiem determinującym decyzję o przystąpieniu bądź zaniechaniu realizacji planowanego projektu. Natomiast analiza ryzyka wykonana podczas przebiegu przedsięwzięcia powinna umożliwić : rzetelną ocenę zaawansowania prac (przez porównanie rzeczywistych wielkości z planowanymi), przewidzieć ich dalszy przebieg, stworzyć możliwość opracowania ewentualnej wielowariantowości rozwiązań czy też ostatecznie dać podstawy do podjęcia decyzji zaniechaniu realizowanego projektu. (abstrakt oryginalny)

10

Estymacja ryzyka rynkowego w oparciu o modele GARCH i teorię wartości ekstremalnych

75%

Spałek B.

Folia Oeconomica Cracoviensia

|

2010

|

tom 51

75-96

XX

Celem pracy jest porównanie metod estymacji ryzyka z wykorzystaniem teorii wartości ekstremalnych, zastosowanych bezpośrednio do danych lub łącznie z ekonometrycznym modelem zmienności. Jak wykazują badania empiryczne finansowe szeregi czasowe nie spełniają założenia o niezależności obserwacji. Założenie to jest wymagane w przypadku stosowania metod wywodzących się z teorii wartości ekstremalnych. Podstawową kwestią jest sprawdzenie czy podejście, w którym założenie to jest ewidentnie niespełnione może przynieść satysfakcjonujące rezultaty. Dodatkowo, ważnym aspektem jest sprawdzenie jak metody bazujące na teorii wartości ekstremalnych wypadają na tle innych standardowych metod stosowanych w praktyce. Empiryczna analiza ryzyka jest przeprowadzana dla logarytmicznych stóp zwrotu kursu zamknięcia indeksu WIG20. Badany okres obejmuje 9-letni szereg czasowy od 4 grudnia 2000 roku do 1 grudnia 2009 roku i zawiera 2257 obserwacji. (fragment tekstu)

EN

This paper discusses estimation of two measures of market risk: Value at Risk and Expected Shortfall. Presented here approach is based on the use of GARCH models and extreme value theory. GARCH models with different innovation distributions were used to estimate the current volatility, while extreme value theory was used to model the tail of the innovation distribution of the GARCH model. This approach enabled to estimate separately the volatilty of the financial market and the tails of the log return distribution, which led up to more precise estimation of heaviness of the tails. Backtesting enabled to compare the results of the proposed method with other standard approaches used in market risk estimation. Analysis was conducted for log returns of WIG20 index from 9 years period. (original abstract)

11

Ryzyko w kontroli zarządczej

75%

Żarlicka G.

Problemy Jakości

|

2013

|

nr nr 3

23-29

XX

Zarządzania ryzykiem nie można traktować jako obciążenia dla organizacji, lecz jako sposób maksymalizacji dostępnych możliwości i zmniejszenia prawdopodobieństwa porażki. Identyfikacja i zarządzanie ryzykiem winno dotyczyć każdej osoby w organizacji i być realizowane przez kierownictwo organizacji. (fragment tekstu)

EN

Risk management is always present in organisations during the process of making strategic and operational decisions. Until now, this process wasn't documented. Nowadays, organisations, which are not obliged to accustom managment control, have to document it and show methodology of identification and risk estimation. There's no simple approach to identifying areas, in which risk may occur. Every organisation has to work its own methods, suitable to actions taken in JST, organizing unit or related to organisation's milieu. (original abstract)

12

Zastosowanie metod bayesowskich do badania skłonności

75%

Doszyń M.

Przegląd Statystyczny

|

2007

|

tom 54

|

nr z. 2

79-93

XX

W artykule przedstawiono definicję skłonności oraz metody pomiaru skłonności (metoda częstościowa oraz metoda trygonometryczna). Zaprezentowano również możliwość zastosowania podejścia bayesowskiego do badania skłonności. Wyznaczone zostały rozkłady α posteriori oraz estymatory parametru mierzącego skłonność. Za rozkład α priori przyjęto rozkład jednostajny oraz rozkład beta z odpowiednio określonymi parametrami. W omówionym przykładzie empirycznym poddano analizie skłonność do ryzyka wybranych funduszy inwestycyjnych akcji w 2003 roku. Wyznaczono również rozkłady a posteriori parametru mierzącego skłonność do ryzyka omawianych funduszy. (abstrakt oryginalny)

EN

In the article a definition of propensity and methods of measurement of propensities were presented (frequency and trigonometric method). Possibility of application of the Bayesian methods in research of propensities was also recommended. A posteriori distributions and estimators of propensity parameter were analytically found. The uniform distribution and beta distribution with specified parameters were assumed as a priori distributions. Empirical example presents an analysis of propensity to risk calculated for chosen investment funds in year 2003. The author estimated also a posteriori distributions of the parameter utilized in order to measure the propensity to risk of being discussed funds. (original abstract)

13

Sposoby badania ryzyka w pracach audytora

75%

Segeth-Boniecka K.

|

2012

|

tom Metody i procedury audytu wewnętrznego w jednostkach sektora finansów publicznych

148-171

XX

Szczególną rolę w ocenie efektywności zarządzania ryzykiem w jednostce (...) przypisuje się nie tylko kierownictwu, ale także komórce audytu wewnętrznego. Oba te podmioty różnią się jednak zdecydowanie rolą, jaką powinny spełniać w procesie zarządzania ryzykiem. Odpowiedzialność za skuteczność tego procesu spoczywa na kierownictwie, którego zadaniem jest określenie odpowiedniej strategii, a także jej wdrożenie. Rola audytora polega natomiast na udzielaniu kierownictwu wskazówek, porad mających na celu podniesienie efektywności zastosowania określonej strategii bądź też uświadomienie kierownictwu wagi stworzenia takiej strategii w razie jej braku. (...) Rolą komórki audytu wewnętrznego jest przede wszystkim ocena ryzyka zarówno podczas planowania, jak i przed oraz w trakcie realizacji zadań związanych z audytem wewnętrznym. Dlatego tak ważna jest odpowiednia wiedza i umiejętności audytora z zakresu zarządzania ryzykiem. (...) Zadania, jakie spełnia audyt wewnętrzny w procesie zarządzania ryzykiem polegają przede wszystkim na wspieraniu tegoż procesu. Audytor wewnętrzy bada, czy jest i jak wygląda w jednostce strategia zarządzania ryzykiem oraz czy jest prawidłowo realizowana. Na podstawie tej oceny występuje z propozycją ewentualnych ulepszeń. (fragment tekstu)

14

Krótkookresowy model ryzyka ubezpieczeniowego w przedsiębiorstwie

75%

Rurka A.

Studia i Materiały / Wydział Zarządzania. Uniwersytet Warszawski

|

2006

|

nr nr 2

65-74

XX

Cel artykułu stanowiło zaprezentowanie możliwości zastosowania krótkookresowego modelu ryzyka w przedsiębiorstwie. Przedstawiono przy tym istotę i założenia modelu zamkniętego oraz dokonano przeglądu wybranych metod identyfikacji rozkładu sumy szkód ubezpieczeniowych. Omawiane zagadnienia zostały zobrazowane na przykładzie. Przy pomiarze ryzyka wykorzystano algorytm De Prila oraz aproksymację sumy szkód rozkładem normalnym. Podjęto ponadto próbę przedstawienia możliwości zastosowania modelu indywidualnego ryzyka w ocenie kontraktów ubezpieczeniowych. W tym celu zaprezentowano sposób ustalania wysokości współczynnika bezpieczeństwa oraz poziomu retencji w przypadku kontraktu ubezpieczeniowego typu excess of loss. (abstrakt oryginalny)

15

Ryzyko w pośrednictwie ubezpieczeniowym

75%

Biernacki L.

Folia Oeconomica Bochniensia

|

2005

|

nr nr 3

5-20

XX

Celem tego artykułu jest pokazanie ryzyka występującego w pośrednictwie ubezpieczeniowym, które związane jest z ryzykiem ubezpieczeniowym, ale również z innymi typami ryzyka występującymi w działalności gospodarczej, a także w relacjach międzyludzkich. Z charakteryzowano trzy podstawowe płaszczyzny występowania ryzyka tj: ryzyko agenta (pośrednika), ryzyko klienta, ryzyko stron w relacjach agent-klient.

EN

The aim of the article was to present the risk in insurance agency, which is connected with different types of risk in economic activity as well as human relations. The article describes three basic areas of risk occurrence such as agent's risk, client's risk and risk in agent - client relations.(AŁ)

16

Zastosowanie granicznych modeli ryzyka do rynku ubezpieczeń w Polsce

75%

Michna Z.

|

2001

|

tom Modelowanie preferencji a ryzyko '01

271-276

17

Zastosowanie funckji dyskryminacyjnej do oceny ryzyka spółek giełdowych

75%

Gierałtowska U.

|

2003

|

nr nr 974, t. 1 Zarządzanie finansami firm - teoria i praktyka

253-267

XX

Przedstawiono kilka uwag na temat ryzyka i sposobach jego pomiaru oraz omówiono możliwości wykorzystania funkcji dyskryminacyjnej do analizy ryzyka.

EN

In the article author proposed the utilization of linear discriminant function for assessment of risk of the companies noted on the Warsaw Stock Exchange in the second quarter of 2002. (short original abstract)

18

Wykorzystanie współczynnika Giniego do oceny ryzyka systematycznego

75%

Majewska E.

Metody Ilościowe w Badaniach Ekonomicznych / Szkoła Główna Gospodarstwa Wiejskiego

|

2010

|

tom 11(XI)

|

nr nr 2

201-210

XX

W pracy przedstawimy możliwości wykorzystania średniej różnicy Giniego oraz uogólnionego współczynnika Giniego do oceny ryzyka systematycznego. Omówimy korzyści wynikające z zastosowania tych miar do wyznaczania współczynnika beta. Zaprezentujemy wyniki uzyskane metodą najmniejszych kwadratów oraz z wykorzystaniem wspomnianych miar dla wybranych akcji notowanych na GPW w Warszawie. (abstrakt oryginalny)

EN

In the paper we present the application of Gini's mean difference and the extender Gini coefficient to evaluate systematic risk. We discuss the advantages arising from applying these measures to determine the beta coefficient. On the basis of selected shares quoted on the Warsaw Stock Exchange, we present results obtained by the classical least square method and by using the previously mentioned measures. (original abstract)

19

Zastosowanie analizy dyskryminacyjnej do oceny ryzyka rynkowego spółki

75%

Gumiński R.

|

1999

|

nr nr 813 Inwestycje finansowe i ubezpieczenia w okresie transformacji polskiej gospodarki - tendencje światowe a rynek polski

138-144

XX

W artykule zaproponowano wykorzystanie analizy dyskryminacyjnej do oceny ryzyka rynkowego akcji spółki. Ryzyko rynkowe to ryzyko, którego nie można wyeliminować poprzez dywersyfikację portfela papierów wartościowych.

20

Ryzyko wprowadzania techniki informacyjnej

75%

Kuraś M.

Prace Naukowe / Akademia Ekonomiczna w Katowicach

|

1995

|

tom Inteligentne systemy wspomagania decyzji w zarządzaniu. Nowe kierunki prac

169-176