Wyniki wyszukiwania - Biblioteka Nauki

1

An Analysis of the Efficiency and Productivity of Ukrainian Banks

100%

Pilyavskyy A. I. , Matsiv Y. I.

Studia i Prace Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie

|

2010

|

nr nr 11

91-106

XX

W pracy przedstawiono metodę DEA (Data Envelopment Analysis), używaną do tworzenia indeksów Malmquista. W części 2 omówiono model wykorzystany do obliczeń, a następnie zaprezentowano wyniki badań oraz wnioski.

EN

The paper is organized as follows. Section 2 presents DEA method, the technique used to form the Malmquist index as well as its decomposition. Section 3 explains the data and model we used for our calculations. Section 4 covers the main results of the research and section 5 contains our conclusions. (fragment of text)

2

Empirical Evidence of the Relationship between Regulatory Efficiency, Market Openness, and Bank Productivity in Economies at Different Income Levels : Evidence from Selected Asian and MENA Countries

100%

Kamarudin F. , Iqbal Hussain H. , Mohamad Anwar N. A. , Michałek J. , Ahmad Razimi M. S.

Oeconomia Copernicana

|

2024

|

tom 15

|

nr nr 2

507-561

EN

Research background: Economic freedom plays a pivotal role in ensuring the progressive productivity of banks. It fosters a favorable economic climate and acts as a catalyst for the generation of innovative ideas. In addition, economic freedom allows new domestic and foreign entrants in the banking sector which leads to increased competition as well as wider range of product offerings and thus potentially affect bank efficiency. Purpose of the article: This study aims to identify the effects of regulatory efficiency and market openness in terms of economic freedom on the bank's productivity at three income levels: lower-middle, upper-middle, and high-income economies. Methods: A sample of 15 countries are included in the study from differing income levels. The study uses the data envelopment analysis (DEA) based Malmquist productivity index (MPI) approach to measure banks' productivity. This non-parametric approach measures the relative efficiency of banks by considering the production change while taking into account technical efficiency change and technological change in order to capture a comprehensive view over time. Then, regression analysis was performed utilizing the ordinary least squares (OLS) approach, fixed effect (FE), and random effect (RE) panel multiple regression estimation methods are utilized to measure economic freedoms and other determinants' effect on banks' productivity change over time. Findings & value added: The results show that banks in high-income economies are more productive and have higher growth rates than those in upper- and lower-income economies. Furthermore, starting, obtaining permits, and closing businesses under business freedom have a detrimental effect on banks' output, whereas the effects of labor freedom on employing, managing, and supervising staff members have a substantial favorable impact on banks'productivity. Moreover, financial freedom and investment freedom under the market openness dimension negatively influence banks' productivity. Government intervention is required to introduce regulations that allow foreign countries to provide labor at lower wages, introduce tax allowances, and control inflation rates. Thus, the empirical results of this study will benefit regulators and policymakers in developing a system and plan to increase banks' productivity based on indicators of business, labor, financial, and investment freedom. (original abstract)

3

The Productivity and Efficiency of Ukrainian Bank Branches

100%

Pilyavskyy A. I. , Matsiv Y. I.

Studia i Prace Uniwersytetu Ekonomicznego w Krakowie

|

2009

|

nr nr 6

95-107

EN

In this paper, we use Shephard’s outputs distance function to analyse a large Ukrainian bank’s branch network productivity. The function is calculated with DEA, a non-parametric approach that uses linear programming. Malmquist index is used to assess changes in the bank’s sub-branches. (fragment of text)

4

Wpływ kryzysu finansowego na rynek produktów strukturyzowanych

100%

Stawska J.

Studia Ekonomiczne / Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach

|

2013

|

nr nr 173 Innowacje w bankowości i finansach. T. 1

268-279

XX

Celem artykułu jest analiza modyfikacji i rozwoju wybranych produktów finansowych w okresie kryzysu finansowego, ze szczególnym uwzględnieniem wpływu kryzysu na innowacyjność produktów bankowych.(fragment tekstu)

EN

The conditions of the financial crisis contributed to the development of new or modification of existing financial products. In the period of financial instability, for the financial market participants were more important to invest in safe products, characterized by a limited risk of loss. The purpose of this article is to analyze the modification and development of selected financial products during the financial crisis, with particular emphasis on the impact of the crisis on innovative bank products. Structured products as financial innovation have evolved to adapt to market needs, under the influence of various factors related to the financial crisis. Thanks to the flexibility of structured products it was possible to use primarily instruments guaranteeing the return on invested capital and earning instruments on dips. Observing the market for these products in Poland, is a noticeable upward trend in the number and value of offered structured products, which intensified especially during the crisis in global financial markets.(original abstract)

5

Porównanie wybranych islamskich i zachodnich instrumentów finansowych na przykładzie produktów dostępnych w Arabii Saudyjskiej i Polsce

84%

Karaś P. , Kutrzeba T.

Studia Ekonomiczne / Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach

|

2012

|

nr nr 105 Finanse w niestabilnym otoczeniu - dylematy i wyzwania : bankowość

359-367

XX

Finanse islamskie, w tym głównie banki islamskie, wypracowały kilka form zewnętrznego finansowania. Część islamskich kontraktów finansowych nie znajduje swoich odpowiedników w bankowości zachodniej, ponieważ zwyczajowo banki zachodnie nie mają w swojej ofercie np. możliwości zawiązania spółki (musharaka, mudaraba) lub np. wykonawstwa budynku mieszkalnego (istisna). Islamskimi kontraktami finansowymi, które można porównać do instrumentów funkcjonujących w krajach zachodnich (w tym w Polsce) są murabaha i ijara. (fragment tekstu)

EN

The main difference between conventional (Western) banking and Islamic banking, is that in the latter the use of interest is forbidden. Instead Islamic banks lend money on margin base, which means they buy goods on the market and resell them with margin to their customers. Customers repay for goods in instalments. In doing this they use two types of contracts: murabaha i ijara. Economic result for Islamic contracts as well as conventional credit and lease is the same: The customer who wants to buy goods and does not have enough money is able to do it with bank's support. Hence the differences between Islamic and conventional instruments are rather minor than major. (original abstract)

6

Changes in the Productivity of Banks Situated in Poland During the Years Preceding the Financial Crisis

84%

Chudy K. , Sobolewski M. , Stępień K.

Bank i Kredyt

|

2012

|

nr nr 2

5-23

EN

The aim of this analysis is the assessment of productivity changes of banks performing in Poland in the years 1996-2007. The analysis comprises 27 biggest banks which performed their activities in the above mentioned period of time. The level of productivity was assessed by the means of non-parametrical DEA method. In particular, we assessed how the level of productivity in banks being examined has changed depending on the profile of their activity. To assess the changes of bank productivity during the time two ideas were applied. The first approach we set indicators of technical efficiency supposing that the cross-time data create one set of data. This allows us to make direct comparisons of the banks examined in a period of time. The second approach was based upon the methodology of defining Malmquist indexes for changes in annual productivity. Then we examined the accordance of productivity changes made on the base of the two approaches. (original abstract)

7

Kurs na efektywność

84%

Kulawik J.

Gazeta Bankowa

|

2011

|

nr nr 7-8

131-136

XX

Efektywność to jeden z podstawowych atrybutów wszelkich spotkanych na świecie systemów. Autor skupia się głównie na efektywności organizacyjnej zwanej także efektywnością funkcjonowania systemu. Zdaniem autora efektywność to nadzwyczaj złożona kategoria.

8

Productivity Improvement Based on the Theory of Constraint and Eliminate, Combine, Rearrange, Simplify for Chilled Beef Production in Indonesia

84%

Neisyafitri R. J. , Ongkunaruk P. , Ongcunaruk W.

Management and Production Engineering Review

|

2023

|

tom 14

|

nr nr 2

111-123

EN

This paper aims to enhance the productivity of a chilled beef production line by comparing two techniques; standard time calculation and simulation. The best improvement method was obtained using the work-study principle, a network diagram, and bottleneck identification. Two methods for improvement are proposed based on the ECRS, the Theory of Constraint (TOC), and line balancing concepts. A simulation model is developed to mimic the actual production line. The simulation results are verified, validated, and compared. Some workstations were combined, and the allocation of the workers was arranged. The present production line efficiency was 46.21%, which increased to 67.09% and 79.71% from the suggested methods. It showed that using the standard time calculation gives a different result from the simulation. In summary, the simulation model along with the application of TOC and ECRS, provides accurate information and improves overall productivity.(original abstract)

9

Pricing Inputs and Outputs in Banking: An Application to CEE Countries

84%

Hasannasab M. , Margaritis D.

Central European Review of Economics and Management

|

2017

|

tom 1

|

nr nr 4 Data Envelopment Analysis for Performance Measurement in Developing Countries

13-34

XX

Cel: Problemem związanym z badaniami nad wydajnością i produktywnością w bankowości jest to, że niektóre cenowe nakłady i wyniki wykorzystywane do szacowania funkcji kosztów, przychodów i zysków mogą cechować się wątpliwą jakością i tym samym wpływać na wiarygodność mierników kondycji finansowej. Autorzy zwracają uwagę na tę kwestię i koncentrują się na systemach bankowych w Europie Środkowo-Wschodniej, gdzie, dyskusyjnie, problem ten może być nawet bardziej palący. Metodyka badań: Autorzy zastosowali formy parametryczne funkcji kierunkowych, aby uzyskać ceny cienie bankowych nakładów i wyników i porównali je z aproksymantami cen typowo stosowanymi w badaniach empirycznych. Główną ideą było wykorzystanie kosztu, przychodu i maksymalizacji zysku jako kryteriów optymalizacji w celu wyprowadzenia zasad cenowych, które pozwoliły na znalezienie cen cieni zarówno dla nakładów, jak i wyników. Wykazano, jak wiedza na temat ceny jednego czynnika może być wykorzystana do wyników cenowych, a także, jak wiedza na temat ceny jednego wyniku może być wykorzystana do nakładów cenowych wraz z informacją o ilościach nakładów i wyników. Zastosowano również koszt całkowity do nakładów cen cieni oraz przychód całkowity do wyników cen cieni. Wnioski: Badania wykazały różnice pomiędzy cenami cieniami a aktualnymi cenami, sugerując, że mix nakładów i / lub wyników może nie być spójny z minimalizacją kosztów bądź maksymalizacją przychodów czy zysków. Stwierdzono także, że najwyższa wydajność banków występuje średnio w Estonii, chlubiącej się też najwyższą stopą kapitalizacji banków w Europie Środkowo-Wschodniej. Wartość artykułu: Badanie wyraźnie odróżnia się od tradycyjnej literatury dotyczącej wydajności i produktywności poprzez koncentrację na cenach i polityce cenowej i ich oddziaływaniu na nakłady i wyniki. Ograniczenia: Ceny nie są łatwo zauważalne w odniesieniu do problemów z pożyczkami. Z tego powodu przedstawione w artykule podejście wskazuje na drogę pozwalającą obliczyć ceny cienie w przypadku złych wyników w bankowości. Jest to istotne, ponieważ stanowi oznakę utraty dobrych wyników, aby obniżyć złe wyniki jednostki.(abstrakt oryginalny)

EN

Aim: A problem in efficiency and productivity studies in banking is that some of the input and output prices used in the estimation of cost, revenue and profit functions are proxies of questionable quality with obvious impact on the reliability of performance measures. We address this issue focussing on the banking systems of Central and Eastern Europe where arguable this problem may even be more acute. Design / Research methods: We employ parametric forms of directional distance functions to obtain shadow prices of bank inputs and outputs, and compare them with price proxies typically employed in empirical studies. The key idea here is to exploit cost, revenue and profit maximisation as the optimisation criteria to derive pricing rules, which allow us to find shadow prices for both inputs and outputs. We show how knowledge of one input price can be used to price outputs and how knowledge of one output price can be used to price inputs along with information on input and output quantities. We also use total cost to shadow price inputs and total revenue to shadow price outputs. Conclusions / findings: We find differences between shadow prices and actual prices suggesting that input and/or output mix may not be consistent with cost minimisation or revenue and profit maximisation. We also find that bank efficiency is highest on average in Estonia, which also boasts the highest bank capitalisation rate in the CEE region. Originality / value of the article: The study departs from the traditional literature on efficiency and productivity by focussing on pricing and their implications thereof for input-output mix. Implications of the research: Prices for problem loans are not observable, hence our approach provides an avenue for computing shadow prices for bad outputs in banking. This is important since it gives us an indication of the loss of good output needed to lower the bad output by one unit.(original abstract)

10

Wpływ zmian w strukturze polskiego sektora bankowego na jego efektywność w latach 1997-2002 (podejście nieparametryczne)

84%

Pawłowska M.

Bank i Kredyt

|

2003

|

nr nr 11-12

51-65

XX

Zaprezentowano wyniki analizy efektywności i produktywności sektora bankowego w latach 1997-2002. Za miary efektywności przyjęto: miarę efektywności technicznej, efektywności skali oraz indeks produktywności Malmquista. W celu zbadania efektywności technicznej i skali wykorzystano nieparametryczną metodę Data Envelopment Analysis (DEA).

11

Deregulacja systemów bankowych w wybranych krajach

84%

Kulawik J.

Bank i Kredyt

|

2004

|

nr nr 8

27-38

XX

Przez deregulację, nazywaną również liberalizacją, rozumie sie proces ograniczania lub nawet eliminowania administracyjnej kontroli i prawnych reguł funkcjonowania określonego sektora i firm do niego należących. W artykule przedstawiono efekty deregulacji banków w USA, we Włoszech oraz w Turcji i Indiach.

EN

The article presents the motivation, objectives and effects of bank deregulation in the USA, Italy, Turkey and India. The reforms were undertaken in all those countries as it was expected that they would improve effectiveness and productivity. It was assumed that removing or limiting restrictions imposed on bank operations would unleash fiercer competition among them and that resources would start to flow to more efficient institutions. These expectations of improvement in efficiency came to be only in part and primarily in the case of India and Turkey. In the latter, deregulation was suspended at a certain moment due to a threat of financial crisis which did in fact ensue. Deregulation of banks in highly-developed countries usually leads to their further consolidation. In the case of the USA and Italy, consolidation led to an even fiercer competition in the banking sector, while deregulation in Turkey and India led to the decentralisation of their banking systems at a certain period of time. This was a result of their excessive growth in an era of regulation. Deregulation in these countries is a complex process also because it also requires particular adjustment to the banks' ownership structure. In principle, however, private banks were slightly quicker in adapting to the new environment after deregulation. (original abstract)

12

The Sources of Productivity Change and Efficiency in Islamic Banking: Application of Malmquist Productivity Index

67%

Ganouati J. , Essid H.

Central European Review of Economics and Management

|

2017

|

tom 1

|

nr nr 4 Data Envelopment Analysis for Performance Measurement in Developing Countries

35-68

XX

Cel: Niniejszy artykuł ma na celu zbadanie kondycji islamskich banków w 13 krajach w okresie 2005-2014 oraz określenie źródeł zmian produktywności w czasie. Metodyka badań: Dla celów niniejszego artykułu zebrano dane dla 31 banków islamskich. Produktywność sprawdzono w oparciu o indeks produktywności Malmquista, bazujący na metodzie obwiedni danych (ang.: Data Envelopment Analysis (DEA)). Indeks zdekomponowano na takie elementy, jak wydajność skali, zmianę technologiczną oraz wydajność technologiczną. Następnie zidentyfikowano źródła zmian produktywności w islamskich bankach. Wykorzystano podejście pośrednictwa oraz produkcyjne, aby wyodrębnić nakłady i wyniki banków. Wnioski: Mimo że obydwa wykorzystane podejścia różnią się od siebie, implementacja empiryczna autorów wskazuje, że prowadzą do bardzo podobnych wyników dotyczących produktywności, wydajności oraz źródeł zmian produktywności. Banki islamskie były w analizowanym okresie produktywne i wydajne, ale nie charakteryzowała ich wydajność skali i cierpiały na ewolucji zmian technologicznych. Co więcej, autorzy są w stanie wykazać, że kryzys dotyczący kredytów hipotecznych typu subprime w niewielkim stopniu negatywnie wpłynął na produktywność w islamskim sektorze bankowości. Wartość artykułu: Studia empiryczne nadal są rzadkie, a ich wyniki są kontrowersyjne z punktu widzenia produktywności i wydajności islamskich banków. Niniejsze badania mają na celu wypełnienie tej luki ze szczególną uwagą skupioną na pomiarze indeksu produktywności, używając dwóch różnych podejść - pośrednictwa oraz produktywności - aby wyróżnić zmienne nakładów i wyników. Implikacje: Banki islamskie cechuje niewydajność skali, muszą więc zwiększyć skalę działalności, a jedną z możliwych sugestii jest łączenie małych banków. Ograniczenia: Dalsze badania mogą wykorzystać samoczynne techniki, aby skorygować szacunki dotyczące całkowitej produktywności czynników z punktu widzenia błędów, a także aby ocenić niepewność związaną z takimi szacunkami.(abstrakt oryginalny)

EN

Aim: This paper aims to explore performance of Islamic banks in 13 countries from the period 2005 to 2014 and investigates sources of productivity change over the time. Design / Research methods: The present study gather data on the 31 Islamic banks. The productivity is examined using the Data Envelopment Analysis-based Malmquist productivity index. That we decompose into scale efficiency, technological change and technical efficiency. Source of productivity change in Islamic banks is then identified. We use intermediation approach and production approach to select inputs and outputs of banks. Conclusions / findings: Although the two approaches are different, our empirical implementation shows that they yield very similar results regarding productivity, efficiency and source of productivity change. Islamic banks are productive and efficient over the study period, but they did not show to be scale efficient and they suffer from technological change evolutions. Moreover, we are able to show that Subprime crisis had a slightly negative effect on productivity in Islamic banking industry. Originality / value of the article: Empirical studies are still rare and findings are controversial on productivity and efficiency of Islamic banks. This study intends to fill the gaps with a specific focus on measuring productivity index using two different intermediation approach and production approach to select input and output variables. Implications of the research (if applicable) - Islamic banks are scale inefficient and must improve size of their activities, one possible suggestion is meagering small banks. Limitations of the research (if applicable) - Further research can use bootstrapping techniques to correct total factor productivity estimates for bias and to assess the uncertainty surrounding such estimates.(original abstract)

13

Problemy pomiaru wpływu technologii informatycznych na konkurencyjność banku

67%

Gospodarowicz A. , Woźniewska G.

Bank

|

2002

|

nr nr 10

36-38

XX

Wskazano na technologie informatyczne jako czynnik tworzenia przewagi konkurencyjnej banków. Omówiono problem metod oceny produktywności. Przedstawiono propozycję metodyki badań.

14

Efektywność jako kryterium oceny banku

67%

Capiga M.

Bank

|

2002

|

nr nr 3

48-51

XX

Podjęto próbę odpowiedzi na pytania jakie relacje łączą terminy efektywność, produktywność, rentowność i jakie są ich miary. Odniesiono je do oceny działania banku.