Wyniki wyszukiwania - Biblioteka Nauki

Nowa wersja platformy, zawierająca wyłącznie zasoby pełnotekstowe, jest już dostępna.
Przejdź na https://bibliotekanauki.pl

Szukaj
Przeglądaj
Pomoc
O nas

Ograniczanie wyników

1 Dependence Modeling

1 2016

1 Okhrin O.

Znaleziono wyników: 1

Liczba wyników na stronie

Wyniki wyszukiwania

Sortuj według:

Ogranicz wyniki do:

Lévy copulae for financial returns

100%

Okhrin O.

Dependence Modeling

2016

tom 4

nr 1

The paper uses Lévy processes and bivariate Lévy copulae in order to model the behavior of intraday log-returns. Based on assumptions about the form of marginal tail integrals and a Clayton Lévy copula, the model allows for capturing intraday cross-dependency. The model is applied to VaR of the portfolios constructed on stock returns as well as on cryptocurrencies. The proposed method shows fair performance compared to classical time series models.