Metodyka określania nieuznaniowych zmian rozliczeń międzyokresowych netto w analizie kształtowania wyników finansowych

• Autorzy: Andrzej Piosik

Warianty tytułu

Methods of Measuring Non-Discretionary Accruals in Detecting Earnings Management Processes of Reporting Entities

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

W artykule przedstawiono postulaty pod kątem tworzenia modeli zmian rozliczeń międzyokresowych netto. Pod adresem opracowania modelu nieuznaniowych zmian rozliczeń międzyokresowych netto zgłoszono następujące postulaty: (a) uwzględnienie korekt, w przypadku gdy pomiar całkowitych zmian rozliczeń bazuje na wynikach finansowych i przepływach pieniężnych; (b) uwzględnienie w zbiorze zmiennych objaśniających zmian przychodów w okresie lub zmian przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej; (c) uwzględnienie zmiennej wyprzedzającej w postaci zmiany przychodów w następnym okresie lub przepływów pieniężnych z działalności operacyjnej; (d) tworzony model powinien w konsekwencji bazować na zmianach przychodów w danym okresie oraz w następnym okresie lub na zmianach przepływów pieniężnych w danym okresie i w następnym okresie.(abstrakt oryginalny)

EN

The objective of the paper is to define postulates for models of non-discretionary accruals. The minimum and basic approach of measuring non-discretionary accruals is Jones model and its modifications. We have defined the following postulates for modeling non-discretionary accruals: (a) If the gauge of total accruals is based on the difference between earnings and cash-flows from operations some adjustments are necessary and they stem from different classifications of the structure of earnings and cash-flows. (b) Dependent variables ought to be composed of changes in revenues or changes in cash-flows from operations rather than of total revenues or cash-flows. (c) Progressive variables are recommended to be included, especially change of revenues or change of cash-flows from operations of the following period. This approach links accruals with the quality of earnings. (d) Consequently the model of discretionary accruals ought to be based on changes in revenues of a given period and of the following period or alternatively on changes of cash-flows from operations of a given period and the following periods. PN(original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Wynik finansowy; Przepływy pieniężne

EN

Financial performance; Cash flows

• Czasopismo: Prace Naukowe Uniwersytetu Ekonomicznego we Wrocławiu
• Rocznik: 2011
• Numer: nr 181 Rachunkowość a controlling
• Strony: 478-490

Twórcy

autor

Andrzej Piosik

• Uniwersytet Ekonomiczny w Katowicach

Bibliografia

• Chambers D.J., Earnings Management and Capital Market Misallocation. Baza SSRN, 1999, http://papers.ssrn.com/sol3/papers.cfm?abstract_id=198790, 2.04.2011.
• DeAngelo L.E., Accounting numbers as market valuation substitutes: A study of management buyouts of public stockholders, "The Accounting Review" 1986, vol. 61, iss. 3.
• DeAngelo L.E., Managerial competition, information costs, and corporate governance: The use of accounting performance measures in proxy contests, "Journal of Accounting and Economics" 1988, 10, s. 3-36.
• Dechow P.M., Dichev I.D., The quality of accruals and earnings: The role of accrual estimation errors, "The Accounting Review" 2002, vol. 77, s. 35-59.
• Dechow P.M., Richardson S.A., Tuna I., Why are earnings kinky? An examination of the earnings management explanation, "Review of Accounting Studies" 2003, no. 8, s. 355-384.
• Dechow P.M., Sloan R.G., Executive Incentives and the horizon problem: An empirical investigation, "Journal of Accounting and Economics" 1991, 14, s. 51-89.
• Dechow P.M., Sloan R.G., Sweeney A.P., Detecting earnings management, "The Accounting Review" 1995, vol. 70, no. 2, s. 193-225.
• Healy P.M., The effect of bonus schemes on accounting decisions, "Journal of Accounting and Econo-mics" 1985, 7, s. 85-107.
• Jones J.J., Earnings management during import relief investigations, "Journal of Accounting Research"1991, vol. 29, no. 2, s. 193-228.
• Kang Sok-Hyon, Sivaramakrishnan K., Issues in testing earnings management and an instrumental variable approach, "Journal of Accounting Research" 1995, vol. 33, no. 2, s. 353-357.
• Kasznik R., On the association between voluntary disclosure and earnings management, "Journal of Accounting Research" 1999, vol. 37, no. 1, s. 57-81.
• Kothari S.P., Leone A.L., Wasley C.E., Performance matched discretionary accrual measures, "Journal of Accounting and Economics" 2005, vol. 39, issue 1, s. 163-197.
• McNichols F.M., Research design issues in earnings management studies, "Journal of Accounting and Public Policy" 2000, no. 19, s. 313-345.
• Peasnell K.V., Pope P.F., Young S., Detecting earnings management using cross-sectional abnormal accruals models, "Accounting and Business Research" 2000, vol. 30, no. 4, s. 313-326.
• Ronen J., Yaari V., Earnings Management. Emerging Insights in Theory, Practice, and Research, Springer, New York 2010.
• Teoh S.H., Wong T.J., Rao G., Are Accruals during Initial Public Offerings Opportunistic? "Review of Accounting Studies" 1998, no. 3, s. 175-208.