Entropia i wykładnik Hursta a klasyczne miary ryzyka

• Autorzy: Adrianna Mastalerz-Kodzis

Warianty tytułu

Topological Entropy and Hurst Exponent Compared with Classic Risk Measurement

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

Artykuł składa się z trzech części. Rozdział pierwszy poświęcono entropii, jej definicji, własnościom, interpretacjom oraz przykładom obliczeń zarówno dla rozkładów dyskretnych, jak i ciągłych. W rozdziale drugim definiuje się wykładnik Hursta i jego własności, zaś rozdział trzeci ma charakter empiryczny. Na podstawie wybranych walorów notowanych na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie obliczono miary ryzyka, dokonano ich porównania i z przeprowadzonych analiz wyciągnięto wnioski.(fragment tekstu)

EN

In the literature covering the fields of financial mathematics, portfolio theory or econometrics there is a great number of different methods to measure the risk of the exchange securites. The article describes an unconventional method of measuring risk - entropy and Hurst exponent. It shows that risk measurement using entropy gives results comparable to those achieved due to the classic methods.(original abstract)

Słowa kluczowe

PL

Entropia; Pomiar ryzyka; Indeks giełdowy; Giełda papierów wartościowych

EN

Entropy; Risk measures; Stock market indexes; Stock market

• Czasopismo: Studia Ekonomiczne / Akademia Ekonomiczna w Katowicach
• Rocznik: 2008
• Numer: nr 50 Zastosowanie metod matematycznych w ekonomii i zarządzaniu
• Strony: 43-51

Twórcy

autor

Adrianna Mastalerz-Kodzis

• Akademia Ekonomiczna im. Karola Adamieckiego w Katowicach

Bibliografia

• Kijima M.: Stochastic Processes with Applications to Finance. Chapman & Hall/CRC, London, New York 2003.
• Mandelbrot R.B.: Fractals and Scaling in Finance. Discontinuity, Concentration, Risk. Springer-Verlag, New York 1997.
• Michalska E.: Entropia jako miara ryzyka decyzji inwestycyjnych. W: Modelowanie Preferencji a Ryzyko '99. Red. T. Trzaskalik. AE, Katowice 1999, s. 259-270.
• Mynarski S.: Elementy teorii systemów i informacji. AE, Kraków 1989.
• Sobczyk K.: Stochastyczne równania różniczkowe. Wydawnictwa Naukowo-Techniczne, Warszawa 1996.