Preferencje help
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników

Znaleziono wyników: 2

Liczba wyników na stronie
first rewind previous Strona / 1 next fast forward last
Wyniki wyszukiwania
help Sortuj według:

help Ogranicz wyniki do:
first rewind previous Strona / 1 next fast forward last
EN
The article presents the performance of textile and apparel companies listed on the Polishstock exchange from the market perspective based on a sample of financial data. The data areused to compute systematic risk measures (betas) for two different time intervals, to evaluatethe risk of an equally weighted portfolio made up of the selected companies and to comparethe portfolio’s Sharpe ratio with the broad market index and small companies’ index. Tocompare the selected companies’ stocks with the whole economy and non-public companies,DuPont analysis is employed. The research results indicate that the listed textile and apparel companies outperform non-public companies in terms of fundamental financial results as well as capital market investment results. The risk of individual stocks is usually relatively low. Also the portfolio of the selected companies has been found to have better investment properties compared with the general market and small stocks index in all years of analysis.
PL
Celem artykułu była analiza wyników przedsiębiorstw tekstylnych i odzieżowych notowanych na polskiej giełdzie z punktu widzenia rynkowego oraz danych finansowych. Dane były wykorzystywane do obliczania miar ryzyka systemowego (parametr beta) w dwóch różnych przedziałach czasowych, w celu porównania wyników i ryzyka inwestycji w równoważony portfela złożony z wybranych spółek do indeksu szerokiego rynku i indeksu małych spółek. Aby porównać akcje wybranych spółek z całą gospodarką i spółkami niepublicznymi, zastosowano analizę DuPonta. Wyniki badań wskazały, że wymienione firmy tekstylne i odzieżowe osiągają lepsze wyniki od spółek niepublicznych, a ich miary ryzyka są niższe niż można by się spodziewać po ich wynikach. Stwierdzono także, że portfel wybranych przedsiębiorstw osiąga lepsze wyniki inwestycyjne w porównaniu z indeksem całego rynku i indeksem małych spółek w całym analizowanym okresie.
PL
Na początku roku 2013 minęły 3 lata od rozpoczęcia notowań na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie indeksu WIG-Energia, w którego skład wchodzą spółki zaliczone do sektora energetycznego. I chociaż dla celów analizy inwestycji w te spółki jest to okres zbyt krótki dla wyciągnięcia daleko idących wniosków, warto zanalizować początkowy okres notowania indeksu dla celów porównania zarysowujących się trendów z tendencjami na światowych rynkach finansowych. Poniższy artykuł poświęcony jest analizie atrakcyjności inwestycji w akcje polskich spółek sektora energetycznego w kontekście dwóch najważniejszych atrybutów inwestycji na rynkach finansowych, jakimi są ryzyko i stopa zwrotu.
EN
At the beginning of 2013 three years have passed since the WIG-Energia Index, which consists of the energy stocks, was introduced on the Warsaw Stock Exchange (WSE). Although this period is too short to draw strong conclusions it is worth examining the performance of the index and energy stocks included into it for purpose of comparison of trends developing on Polish and foreign markets. In the article we analyze two most important investments’ attributes of energy stocks which are: risk and the rate of return.
first rewind previous Strona / 1 next fast forward last
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.