Wyniki wyszukiwania - BazTech

Ograniczanie wyników

Powiadomienia systemowe

Sesja wygasła!

Znaleziono wyników: 1

Liczba wyników na stronie

Wyniki wyszukiwania

Wyszukiwano:
w słowach kluczowych: AVaR

Sortuj według:

Ogranicz wyniki do:

Computing VaR and AVaR in infinitely divisible distributions

Kim Y. S., Rachev S. T., Bianchi M. L., Fabozzi F. J.

Probability and Mathematical Statistics

2010

Vol. 30, Fasc. 2

223--245

In this paper we derive closed-form solutions for the cumulative distribution function and the average value-at-risk for five subclasses of the infinitely divisible distributions: classical tempered stable distribution, Kim–Rachev distribution, modified tempered stable distribution, normal tempered stable distribution, and rapidly decreasing tempered stable distribution. We present empirical evidence using the daily performance of the S&P 500 for the period January 2, 1997 through December 29, 2006.