Identyfikatory
Warianty tytułu
Duration of shares in short period
Języki publikacji
Abstrakty
Duracja akcji ma za zadanie określić poziom wrażliwości instrumentu finansowego na zmiany rynkowych stóp procentowych. Należy jednak zaznaczyć, że dywidenda akcji jest zmienna w czasie i ustalana przez walne zgromadzenie akcjonariuszy, ponadto stopy procentowe nie są jedynym determinantem cen akcji. Niniejszy artykuł jest implikacją modelu zaproponowanego przez Leibowitza, Sorensena, Arnotta, Hansona.
The duration of shares is to determine the level of sensitivity of a financial instrument to changes in market interest rates. It should be noted, however, that the stock dividend is variable in time and determined by the general meeting of shareholders in addition interest rates are not the only determinant of stock prices. This article is the implication of the model proposed by Leibowitz, Sorensen, Arnott, Hanson.
Rocznik
Tom
Strony
369--377
Opis fizyczny
Bibliogr. 6 poz., tab., wykr.
Twórcy
Bibliografia
- 1. Jackowicz K.: Zarządzanie ryzykiem stóp procentowych. Metody duracji, PWN, 3 W-wa 1999.
- 2. Solnik B.H., Mcleavy D.W.: “Internional Investmens”.
- 3. Sweeney M.E.: Interest rate and Duration Equity, International Review of Financial Analysis, Vol. 7, No. 3, 1998, p. 279, 296.
- 4. www.biznesradar.pl/spolki-wskazniki-wartosci-rynkowej/sektor stan na 4.02.2015 r.
- 5. www.gpw.pl/wskazniki_sektorow stan na 4.02.2015 r.
- 6. Czerwonka L.: Ocena spółek kontekście możliwości zastosowania modeli dyskontowanych dywidend. Zeszyty Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego, nr 690, Finanse, Rynki Finansowe, Ubezpieczenia.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.baztech-e6892d87-e5c8-4270-af24-6cb7b3ab4802