Wielokryterialna koncepcja stochastycznej dominacji wyboru portfela instrumentów finansowych

• Autorzy: Tymiński M.

Warianty tytułu

EN

Multicriteria analysis based on stochastic dominance applied in the portfolio theory

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

PL

Wielokryterialna koncepcja stochastycznej dominacji w teorii portfela jest metodą, która wykorzystuje w procesie analityczno-badawczym kilka kryteriów decyzyjnych w wyborze przez inwestora portfela efektywnego. Proces analityczno-decyzyjny pomija bezpośrednią ocenę preferencji inwestora. Inwestor milcząco przyjmuje, że funkcja użyteczności jest rosnąca. Podstawowym kryterium oceny jest tutaj maksymalizacja dochodu z portfela poprzez optymalizację wartości stopy zwrotu przy założonym przez inwestora ] prawdopodobieństwa. Zaprezentowana koncepcja pozwala na równoczesną ocenę decyzyjna kilku portfeli.

EN

Multicriteria analysis based on stochastic dominance is a method, which - applied in the portfolio tl - uses several criteria in the analytical process of determining an effective portfolio by the investor. T decision analytical procedure omits the direct assessment of investor's preferences. The investor implic assumes that the utility function is increasing. The basic decision criterion is the maximization of port ncome, by means of optimizing the rate of return at the probability level assumed by the investor. The presented approach allows concurrent assessment of several portfolios.

Słowa kluczowe

PL

instrumenty finansowe; teoria portfela; inwestor

EN

financial instruments; portfolio theory; investor

• Wydawca: Wydawnictwo Naukowe Uniwersytetu Szczecińskiego
• Czasopismo: Zeszyty Naukowe. Prace Instytutu Ekonomiki i Organizacji Przedsiębiorstw / Uniwersytet Szczeciński
• Rocznik: 2007
• Tom: Nr 50, t. 1
• Strony: 489--500
• Opis fizyczny: bibliogr., 5 poz., tab., wykr.

Twórcy

autor

Tymiński M.

• Wyższa Szkoła Gospodarki Krajowej w Kutnie

Bibliografia

• Alpha C. Chiang: Podstawy ekonomii matematycznej. PWE, Warszawa 1999.
• JajugaK., JajugaT.: Inwestycje. Instrumenty finansowe, ryzyko finansowe, inżynieria finansowa. PWN, Warszawa 1998.
• Czechowski T.: Rachunek różniczkowy i całkowy. PWN, Warszawa 1963.
• Tarczyński W.: Rynki kapitałowe. Metody ilościowe. Agencja Wydawnicza, "Placet" Warszawa 1997.
• HangenR.: Teoria nowoczesnego inwestowania. Wyd. WIG-Press, Warszawa 1996.