Wprowadzenie do zarządzania ryzykiem rynkowym z wykorzystaniem Value at Risk

• Autorzy: Bąk P. , Celej M.

Warianty tytułu

EN

Introduction to market risk management with using Value at risk

• Języki publikacji: PL

Abstrakty

PL

W pracy przedstawiono koncepcję wartości narażonej na ryzyko wykorzystywanej przez instytucje finansowe do oceny ryzyka rynkowego. W oparciu o tę koncepcję zaprezentowano popularne rozwiązanie do kompleksowego zarządzania ryzykiem rynkowym w przedsiębiorstwie.

EN

The article presents the concept of value at risk used by financial institutions to measure market risk. Considering the above a popular solution for comprehensive management of market risk in the enterprise have been presented.

Słowa kluczowe

PL

VaR; zarządzanie ryzykiem; strategie zabezpieczające; ryzyko rynkowe

EN

VAR; risk management; hedging strategy; market risk

• Wydawca: Stowarzyszenie Inżynierów i Techników Górnictwa
• Czasopismo: Przegląd Górniczy
• Rocznik: 2011
• Tom: T. 67, nr 9
• Strony: 5--7
• Opis fizyczny: Bibliogr. 9 poz.

Twórcy

autor

Bąk P.

• AGH Akademia Górniczo-Hutnicza, Wydział Górnictwa i Geoinżynierii

autor

Celej M.

• AGH Akademia Górniczo-Hutnicza, Wydział Górnictwa i Geoinżynierii

Bibliografia

• 1. Bloomberg businessweek, dostęp on-line 2011-05-28, http://www.businessweek.com/magazine/content/05_52/b3965450.htm
• 2. Panayiotis F. Diamandis, Anastassios A. Drakos, Georgios P. Kouretas, Leonidas Zarangas: Value-at-risk for long and short trading positions: Evidence from developed andemerging equity markets, International Review of Financial Analysis 20, 2011).
• 3. J. David Cabedo Semper, Ismael Moya Clemente: Value at risk calculation through ARCH factor methodology: Proposal and comparative analysis, European Journal of Operational Research 150, 2003.
• 4. Basel Committee, Amendment to the capital accord to incorporate market risks., Basel Committee on Banking Supervision, 1996.
• 5. Butler C.: Tajniki Value at Risk, K.E Liber, Warszawa 2001.
• 6. Hendricks D.: Evaluation of Value at Risk models using historical data, Federal Reserve Bank of New York Economic Policy Review, April 1996, 39÷69.
• 7. Kuziak K.: Koncepcja wartości zagrożonej VaR (Value at Risk), StatSoft 2003.
• 8. Lee A. Y., Malz M., Kim J., Mina J.: CorporateMetrics: The Benchmark for corporate risk management, technical document, RiskMetrics Group 1999.
• 9. Romanowski J., Mostowy M.: Zarządzanie ryzykiem rynkowym w głębinowej kopalni miedzi, Szkoła Eksploatacji Podziemnej 2010.