PL EN


Preferencje help
Widoczny [Schowaj] Abstrakt
Liczba wyników
2009 | 25 | nr 65 Zastosowanie metod ilościowych | 199-212
Tytuł artykułu

Zastosowanie modelu wektorowej autoregresji do prognozowania kursu walutowego

Autorzy
Warianty tytułu
An Application of the Vector Autoregression Model to Exchange Rate Forecasting
Języki publikacji
PL
Abstrakty
Prognozowanie kursów walutowych należy do trudnych, a jednocześnie bardzo ważnych zagadnień z zakresu nauk ekonomicznych. W artykule podjęto próbę opracowania prognoz kursu walutowego EUR/PLN na podstawie dynamicznego modelu wektorowej autoregresji. Uzyskane wyniki przemawiają na rzecz aprecjacji polskiej waluty w stosunku do euro w przyjętym okresie prognozy. (abstrakt oryginalny)
EN
Exchange rate forecasting belongs to the most difficult and, at the same time, the most important economic questions. In this paper we estimate and examine dynamic vector autoregression model in order to calculate exchange rate forecasts for EUR/PLN rate. The results of empirical analysis indicate that one can expect an appreciation of Polish currency in the nearest future. (original abstract)
Twórcy
  • Uniwersytet Ekonomiczny we Wrocławiu
Bibliografia
  • Brzeszczyński J., Kelm R., Ekonometryczne modele rynków finansowych. Modele kursów giełdowych i kursów walutowych, WIG-Press, Warszawa 2002.
  • Charemza W., Deadman D.F., Nowa ekonometria, PWE, Warszawa 1997.
  • Cieślak M. (red.), Prognozowanie gospodarcze. Metody i zastosowania, Wydawnictwo Naukowe PWN, Warszawa 1997.
  • Clements M., Hendry D., Forecasting in cointegrated systems, “Journal of Applied Econometrics” 1995, vol. 10, s. 127-146.
  • Dickey D.A., Fuller W.A., Distribution of the estimators for autoregressive time series with unit root, “Journal of the American Statistical Association” 1979, vol. 74, s. 427-431.
  • Engle R., Yoo B., Forecasting and testing in co-integrated systems, “Journal of Econometrics 1987”, vol. 35(1), s. 143-159.
  • Faust J., Leeper E., When do long-run identifying restrictions give reliable results, “Journal of Business and Economic Statistics” 1997, vol. 15 (3), s. 345-353.
  • Hoffman D., Rasche R., Assessing forecast performance in a cointegrated system, “Journal of Applied Econometrics” 1996, vol. 11 (5), s. 495-517.
  • MacKinnon J., Haug A., Michelis L., Numerical distribution functions of likelihood ratio tests for cointegration, “Journal of Applied Econometrics” 1999, vol. 14 (5), s. 563-577.
  • Naka A., Tufte D., Examining impulse response functions in cointegrated systems, “Applied Economics” 1997, vol. 29 (12), s. 1593-1603.
Typ dokumentu
Bibliografia
Identyfikatory
Identyfikator YADDA
bwmeta1.element.ekon-element-000165220497
JavaScript jest wyłączony w Twojej przeglądarce internetowej. Włącz go, a następnie odśwież stronę, aby móc w pełni z niej korzystać.